Instytucje finansowe występujące na polskim rynku oferują nam obecnie lokaty bankowe, które mocno różnią się od siebie swoją charakterystyką. Celem poniższego artykuły jest przybliżenie wszystkim czytelnikom najważniejszych cech lokat terminowych. Warto na nie zwrócić uwagę przed decyzją o deponowaniu swojego kapitału w którymś z banków, ponieważ w przyszłości może to przynieść wymierne korzyści.
Kapitalizacja odsetek
Jedną z najważniejszych cech każdej lokaty jest oczywiście mechanizm kapitalizacji odsetek. Polskie banki obecnie proponują nam kilka możliwości takiego mechanizmu. Najczęściej stosowaną i zarazem najmniej korzystną z punktu widzenia klienta jest kapitalizacja roczna (zgromadzone odsetki dopisywane są do wartości naszego wkładu dopiero po roku).
Możemy jednak zdecydować się na ofertę, w której nasze odsetki dopisywane są znacznie częściej: po pół roku, po 3 miesiącach, po miesiącu. Skrajnym przypadkiem (z punktu widzenia klienta bardzo korzystnym) jest kapitalizacja dzienna naszych odsetek, w której nasz wkład powiększany jest każdego dnia. Chciałbym szczególnie w tym przypadku zwrócić uwagę jak duże może to przynieść korzyści.
Przed wyborem lokaty bankowej należy dokładnie przeliczyć nasz potencjalny zysk, dlatego że może się okazać, iż z pozoru mniej korzystna oferta, np. o niższym oprocentowaniu pozwoli nam osiągnąć większą stopę zwrotu z inwestycji. Podam przykłady dwóch lokat zakładanych na 1 rok, które przyniosą nam bardzo zbliżoną stopę zwrotu:
- lokata o oprocentowaniu 7% w skali roku z roczną kapitalizacją odsetek
- lokata o oprocentowaniu 5,2% w skali roku z dzienną kapitalizacją odsetek
Doskonale więc widać, że nie tylko oprocentowanie lokat ma kolosalny wpływ na nasz zysk. Nie zapominajmy o formie kapitalizacji.
Lokaty bankowe – nowe rodzaje
W ostatnim okresie na polskim rynku bankowym pojawiło się sporo nowych produktów inwestycyjnych. Nazywane są często produktami strukturyzowanymi, chociaż w mojej opinii jest to określenie zbyt szczegółowe, aby odpowiednio określało każdy z tych instrumentów. Cechą wspólną tych produktów jest „łączenie” najczęściej dwóch instrumentów w jeden.
Przykładem jest połączenie lokaty bankowej z funduszem inwestycyjnym, w którym to pewną część naszego wkładu deponujemy na bardzo bezpiecznej lokacie bankowej, a drugą część lokujemy w fundusze inwestycyjne, które obracają papierami wartościowymi na rynku kapitałowym. Jest to połączenie bardzo ciekawe i coraz bardziej popularne wśród Polaków, którzy mają już dosyć bezpiecznego (ale mało zyskownego) inwestowania w zwykłe lokaty bankowe.